Voorbeurs: Van crisis naar crisis

Getal van de duivel? De AEX-volatiliteit liep gisteren +2,14% op naar 16,66... Misschien wel het signaal dat de AEX vandaag terug moet na die fraaie stijging. Euro en obligatierentes duiden daar ook een beetje op... en als u maar lang genoeg zoekt komt u vanzelf items tegen die dit bevestigen of juist ontkrachten :-)

"World braced for new food crisis", opent FT. Van de EU-crisis, die een paar weken op vakantie is, hollen we in de volgende: hitte en droogte in de Amerikaanse Mid-West gaan maar door. Corn, sojabonen en andere soft coms tikken nieuwe records aan en de markten gaan volgens Bloomberg uit van nog hogere prijzen.

Ongetwijfeld gaan speculanten, sprinkhanen, hedge funds, roversbenden en hoe mensen die een hekel aan vrije markten hebben beleggers en handelaren ook maar noemen weer de schuld krijgen van de honger in de wereld. Zin of onzin, met name in arme landen kan duur eten wel tot sociale onrust en zelfs revoluties leiden.

Eerst maar vandaag. Goed dat een groot Nederlands bedrijf eindelijk eens een bod uitbrengt op een groot buitenlands bedrijf, in plaats van andersom zoals we dit jaar zo vaak zagen: Heineken lanceert een bod van 5,1 miljard Singapore dollar op het belang van Fraser & Neave (F&N) in Asia Pacific Breweries (APB).

Zoveel te doen, maar niet heus

Wat doen we verder?

• Cijfertjes zijn er bij ons van Beter Bed en Ziggo
• In het buitenland let u op General Electric en uitzendliefhebbers pakken ook Manpower mee
• Let op Nederlandse huizenprijzen
• Optie-expiratie

Dat was het eigenlijk wel. Rest mij nog u een prettig weekend te wensen en de officieuze koersen After Hours mee te geven van drie belangrijke Amerikaanse cijferaars nabeurs:

• Microsoft: +2,14% (cijfers KW2 -AFN)
• Google: +2,72% (cijfers KW2 -AFN)
• AMD: -3,29% (cijfers KW2 -AFN)

Hoe lijkt het nu op de markten?

• Ben ik hiervoor zo vroeg m'n bed uit? De futures fröbelen. Lichte minnen
• Azië bakt er niks van en Japan gaat zelfs stevig onderuit
• EUR/USD krijgt het lek maar niet boven en hangt ergens halveewege de 1,22'ers
• Goud en zilver staan nog net met hun tenen in het groen en oliebenchmarks WTI en Brent moeten terug
• De Bund future stijgt een pietsie zoals aandelen al doen vermoeden
• De laatste gewone etappe alweer in de Tour de France. Luis Leon Sanchez?

Futures om 8:02 uur

• AEX (FTI): -0,02%
• Eurostoxx 50: -0,13%
• DAX: -0,13%
• Mini S&P 500: -0,35%
• Mini Nasdaq 100: -0,03%
• Bund future: +0,04%

Gekapitaliseerde markten

• Dow Jones: +0,27%
• S&P 500: +0,27%
• Nasdaq: +0,79%
• SOX: +2,04%
• Nikkei 225: -1,43%
• Hang Seng: -0,05% (tussenstand)
• MSCI World: +0,71%

BRIC-landen

• Bovespa: +1,40%
• RTS: -0,12% (avondhandel)
• BSE 30: -0,57% (tussenstand)
• Shanghai Composite: -0,49% (tussenstand)

Valuta, commodities & indicatoren

• Euro-dollar: -0,18% (1,2253)
• Olie (WTI): -0,73%
• Olie (Brent): -0,38%
• Gold World Spot: +0,04%
• Silver World Spot: +0,02%
• CRB Commodity Index: +1,97%
• VIX: -4,39% (15,45)

Obligaties

• 10 Year Note VS: 1,49%
• 30 Year Bond VS: 2,60%
• 10-jarige Duitse staat: 1,21%
• 10-jarige Franse staat: 2,09%
• 10-jarige Italiaanse staat: 5,97%
• 10-jarige Spaanse staat: 6,93%
• 10-jarige Nederlandse staat: 1,63%
• 10-jarige Belgische staat: 2,46%

Nieuws en agenda Nederland

• 08:00 Beter Bed: cijfers KW2
• 08:00 Ziggo: cijfers KW2
• Heineken lanceert een bod van 5,1 miljard Singapore dollar op het belang van Fraser & Neave (F&N) in Asia Pacific Breweries (APB). Het concern biedt 50 Singapore dollar per aandeel op de stukken APB. Verder heeft het 163 miljoen Singapore dollar over voor andere deelnemingen van F&N. (AFN)
• Antonov heeft een voorstel gekregen van het Indiase Montage Capital Markets voor een belang van maximaal 29%. In het persbericht werd niet vermeld welk bedrag met die belangname is gemoeid noch of Montage Capital Markets de intentie heeft om zijn belang na verloop van tijd op te voeren. (AFN)
• Shell Nigeria Exploration and Production Company (SNEPcozal zich verweren tegen elke boete die Nigeria het bedrijf oplegt vanwege een lek op het Bonga-veld in december vorig jaar. Dat stelde algemeen directeur Chike Onyejekwe van SNEPco donderdag. Volgens Shell stroomden er minder dan 40.000 vaten olie in zee.
• Nomura Initiates DE Master Blenders At Neutral, The brokerage's target price on the share is EUR8.15 (Dow Jones)

Nieuws buitenland

• Asian stocks and the euro declined amid concern Europe’s debt crisis is dragging on global growth and as China pledged to keep curbs on its property market. Oil dropped from the highest level in nine weeks. (Bloomberg)
• Profit declines for hundreds of Chinese companies in the first half may increase pressure on the government to reduce corporate taxes. Net income declined from a year earlier for more than half of 760 listed companies to report results, worse than in the first six months of 2009. (Bloomberg)
• Chinese President Hu Jintao pledged $20 billion in new loans to Africa for infrastructure and manufacturing, promising to expand the relationship between the continent and its largest trading partner. (Bloomberg)
• Corn and soybean traders are bullish for a 13th consecutive week on mounting concern that yields will keep dropping amid the worst U.S. drought in a half century. Hedge funds are holding the biggest bet on rising soybeans since the beginning of May and the largest wager on corn since April. (Bloomberg)
• A group of banks being investigated in an interest rate rigging scandal are looking to pursue a group settlement with regulators rather than face a Barclays-style backlash by going it alone, people familiar with the banks' thinking said. (Reuters)
• Greece's new coalition government is racing to come up with cuts and reforms before officials from the lending troika of the IMF, European Commission and European Central Bank decide whether to grant another loan installment in September. (Reuters) 

Grafiek van de Dag

Corn dus ...

... en sojabonen.

Lukas Daalders Best of the Web

De dagelijkse verzamling links van IEX-columnist en Robeco-fondsmanager Lukas Daalder.

Belangrijkste KW2-cijferkandidaten

• 08:00 Anglo American
• 13:00 General Electric
• 14:00 Schlumberger
• 14:00 Manpower

Macroagenda

• 08:00 Duitsland: inflatie (PPI) juni (consensus: -0,2%)
• 09:30 Nederland: huizenprijzen juni
• 16:00 Optie-expiratie