Aan een winnend team moet je niet te veel sleutelen. Maar achterover leunen is ook gevaarlijk. Ook een goed lopende portefeuille heeft soms wat finetuning nodig. En
Funds of Fonz loopt dit jaar goed.
De portefeuille staat +0,76% in de plus voor dit jaar, terwijl de MSCI World -10,8% lager staat. Fonz heeft de voorsprong op de wereldindex (sinds lancering in juli 2006) weer uitgebouwd tot +11%.
Genoeg veren in het eigen achterwerk gestoken, Fonz is geen pauw. En er is altijd ruimte voor verbetering. Zo gelooft Fonz dat de doodverklaring van de BRIC-vierspan te vroeg is gekomen.
Natuurlijk was de combinatie van Brazilië, Rusland, India en China vooral een geniale marketingvondst die beleggers een smak geld heeft gekost.
BRIC is back
Maar de toekomst is nog steeds aan de BRIC-landen, zij het dat die toekomst met horten en stoten over een hobbelig kleipad bereikt wordt. En met een blik op het afgelopen jaar kunnen de radiospotjes van BRIC-fondsen hun infame dooddoener ‘rendementen uit het verleden bieden geen garantie voor de toekomst’ eindelijk eens langzaam en duidelijk uitspreken.
Is het niet te vroeg om prinses BRIC weer wakker te kussen? Misschien, maar wie op het perfecte moment wacht, zal uiteindelijk met zijn handen in zijn zakken wortel schieten. Voor Fonz is de tijd aangebroken weer wat in BRIC te stappen. Een kleine stap, want we hebben nog een Brazilië-fonds in portefeuille. RIC komt erbij.
We verkopen DWS Brazil en kopen voor dat bedrag Schroders ISF BRIC terug. De keuze valt op de Britse aanbieder omdat zij een relatief lage weging hebben weggelegd voor India. Ook Rusland komt er overigens bekaaid vanaf in dit fonds, maar dat nemen we op de koop toe. De trade wordt morgen, na 10:00 uur tegen de nieuwe NAV uitgevoerd.
Fonz is het beleggingsfondsen-alias van Peter van Kleef en Michiel Pekelharing, financieel journalisten en redacteuren bij IEX.nl. De informatie in deze column is niet bedoeld als professioneel beleggingsadvies of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen. Het is mogelijk dat Van Kleef en Pekelharing posities hebben in een of meer van de genoemde fondsen. Klik hier voor een overzicht van hun beleggingen. Om te reageren op deze column, klik hier.