Ontvang nu dagelijks onze kooptips!
word abonnee
sluiten ✕
Perps - aanverwante beleggingen en discussies - 2017
Volgen
Allereerst wens ik iedereen vooral een gezond en gelukkig 2017. En bovendien ook weer een mooi rendement. Omdat de meesten van ons niet meer puur in perps beleggen, mogen de discussies ook over andere onderwerpen gaan. In feite zoeken we naar beleggingen met de kenmerken van een hoge yield-to-call tegen een acceptabel risico. Alle overwegingen en inzichten zijn welkom. Laat dit draadje daar weer een inspiratie voor zijn.
Mijn favorieten zijn pref Aareal Bank en pref BA, naast de onvermijdelijke Rabo. Kan ik wel weg doen maar wat dan? In november ook de 6% Eurostoxx 50 Memory Coupon Note gekocht. Indien Eurostoxx boven de 2400 dan nog 3x 6%. Aanvaardbaar risico.
Hier: Aareal 7,125% Achmea 6% 4Finance 11,25% Metalcorp 8,75% Nationale Nederlanden 4,5% Rabobank 6,5% Srlev 9%
Triple A Achmea 6 % DL leven 9 % DL 4,375 % SRlev 9 % Ga ik uitbreiden Rabo Certificaten Deutsche Bank 8 % ASML RDS Unilever Munchener Ruck, Procter Gamble Wal Mart Merck en Co; Ischares Core MSCI World, Euro stoxx Nasdaq 100; Vodafone Depositosparen 4,1 %
Mijn huidige verdeling: Aand. Omschrijving 14,8% Delta Lloyd 4,375% PERP 13,7% NIBC 2,85% 2005-2040 12,1% SRLEV 9% 2011-41 9,4% D Pbank 3,75% 2004-PERP 9,1% RBS 5,25% 2005-PERP 6,0% ASR 5% FRN 2014-49 4,5% BA Finance 6,75% pref 4,5% Aareal 7.125%Pref 4,4% KPN 6,875% 2013-73 3,6% Delta Lloyd 9% 2012-42 3,2% Omega Healthcare 3,0% Tennet 6,555% 2010-99 2,9% Value8 Cert 7% 2,6% Vastned 1,9% F’berg 5.625% 2005-99 1,5% Achmea 6% 2006-Perp 1,2% Eurocomm Prop 0,9% Principal REI Fund 0,6% Unibail
Value8 certificaten, daar zou ik echt mijn vingers niet aan branden. Heb onlangs mijn hele portefeuille geliquideerd (aankoop huis), de hypotheek komt later. Dus dan krijg ik weer geld te beleggen. Vanaf nul positie weer wat kopen is toch een andere mindset. Ik zie niemand Allianz 5 3/8% hebben (ISIN DE000A0GNPZ3). Waarom niet, eigenlijk?
Mijn korte lijstje: BA Finance 6,75% pref. Delta Lloyd 4,375% perp. RBS 5,5% perp. SR Leven 9% prep. (tijdelijk overwogen) ARR-PRB (ARMOUR Res.REIT) 7.875% pref. MTGEB (MTGE Investment) 8,125% pref. De pref.aandelen op de Reits profiteerden in 2016 van de stijging van de $ en daarom deze positie gehalveerd en (tijdelijk) geparkeerd in 9% SR Leven in de verwachting van een koersstijging.
Hierbij mijn lijstje. Delta Lloyd 4,375% PERP SRLEV 9% 2011-41 BA Finance 6,75% pref Aareal 7.125%Pref Delta Lloyd 9% 2012-42 Achmea 6% 2006-Perp Aegon 6,5 Ing 7,2 Nibc 0,663 Nibc 3,124 Asr 5 % Allianz 5 3/8% De Rabo certificaten heb ik net verkocht.
@Grote Beer. Die Allianz is mogelijk in Maart as aan de beurt om op 100 eruit te gaan. Dan heb je dus als je ze nu koopt verlies. Alleen als je weet dat ze nog een jaar doorlopen zijn ze te overwegen. Weet jij wanneer ze uiterlijk moeten aankondigen dat ze deze terugkopen.
@Portisch. Allianz is per 3-03 callable met 30 dagen notice, dus 1 februari volgens mij. Ik vind ze te duur momenteel.
Dit draadje ga ik ook volgen. Interessant om te zien wie wat doet in perps en waarom. Heb zelf de Rabo op dit moment ter aanvulling op mijn aandelenportefeuille.
HighNoon schreef op 5 januari 2017 13:25 :
@Portisch.
Allianz 5.375% is per 3-03 callable met 30 dagen notice, dus 1 februari volgens mij. Ik vind ze te duur momenteel.
Deze bondjes kwalificeren nog volledig onder Solvency2 tot en met 2025. Kan zijn dat om die reden een call nog wel even kan uitblijven.
Ook even mijn opgave De achtergestelde kapitaalobligaties, de perpen; Aegon 1,506 % met 10% Delta Ll. 4,375 % met 7% NIBC Euro floater met 3% Aegon 5,185 % met 3% RBS 5,5 % met 3% Aegon 4,26% met 2% Furstenberg 5 5/8 met 2% NIBC usd floater met 2% Resparc 7,5% met 1% 67 % in aandelen met de volgende accenten; 22% in 13 Europese banken. 10% beursgenoteerd vastgoed; Wereldhave, Vastned en Eurocommercial properties, 8% olie; RDS, BP, Gazprom, ENI en Petrobras. 27% diverse grotere bedrijven.
Van in totaal 100% van mijn portefeuille beleen ik 12,2% het totaal van onderstaande is dus 112,2% In totaal 58% van mijn portefeuille zijn perps. RABOBANK CERTIFICAAT [A] 16,2% SRLEV LT 2 9%APR41 10,6% DELTALLOYDFRNPL 6,5% BA FINANCE 6.75% PREF 5,9% RB SCOTL 5.25%PL [C] 5,3% RB SCOTL 5.5%PL [C] 5,2% AAREAL CAP 7,125PL 4,3% DELTA L L9%28AUG42 3,0% NNGROUP4.5%PL [B] 1,1% Overige beleggingen VASTGOEDFONDSEN + ACOMO 12,1% US FONDSEN, vnl. BDC's, REITs, PREF-CEF's 5,6% HH PHOENIX FUND 7,4% OVERIGE FONDSEN 29,0% GELEEND OP MARGIN -12,2% Met de perps heb het beste rendement behaald (plm 12%). De US Fondsen deden het per saldo erg goed, helaas heb ik daar in februari en maart fors in afgebouwd. De vastgoedfondsen hebben het ook goed gedaan, in de laatste 3 maanden van 2016 een rendement van 7% zonder enige dividenduitkering. HH Phoenix Fund vind ik een interessante belegging, ben net ingestapt. Ze hebben erg goede trackrecord opgebouwd. Overige fondsen is nog niet een echt succes. Daar heb ik wel vertrouwen in maar dat is nog even geduld hebben.
Ik heb mijn beleggingsportefeuille in 3 stukken opgeknipt: * 35% in aandelen (Nederland, schrijven gedekte opties) en beleggingsfondsen (Emerging markets, thema's milieu en gezondheid e.d.) * 40% in obligaties * 25% in prefs, mReits, ETFs en CEFs in USD. Obligatiedeel: 8% Aareal Cap Funding Trust 7.125 14% Achmea Perp 6% 12% ASR 5% 3% BNG 1998-2025 (ZAR) 5% Casino 1,43% perpetual 6% Delta Lloyd 4,375% perp 8% Delta Lloyd 9% perp 9% Deutsche Postbank Perp II 3,75% 7% Dong Energy 6,25% perp 6% NIBC Steepener 2005-2040 4% NIBC floater USD 3% Rabobank 2017 (ZAR) 6% Rabobank 2020 (ZAR) 9% SR Leven 9% 2011-2041 De leningen in ZAR zijn zero coupon notes en worden op 100% afgelost. De handel in die obigaties is heeeeel dun en het uiteindelijke rendement wordt sterk bepaald door de koers van de ZAR op het moment van aflossing. Het is dus een beetje een gokje, maar vooralsnog pakt het goed uit. De eerste lening lost in augustus af. Ik ben de laatste tijd druk bezig met het USD-deel van de portefeuille. Ik dek het dollar-risico niet af. In de USA zijn heel veel mogelijkheden om 7-9% dividend/rente te ontvangen via preferente aandelen en CEFs. Omdat de transactiekosten laag zijn en ik het risico wil spreiden, neem ik relatief veel, maar kleinere posities in. Met name maandelijks uitkerende fondsen zijn favoriet, zoals PIMCO Dyn. Credit Income Fund (PCI), PowerShares Income Portfolio (PCEF), John Hancock Prem. Div Fund (PDT), Oxford Lane Cap. 7,5% pref (OXLCO) en Cohen & Steers REIT+Pref (RNP). De meeste prefs van mReits (CMO.PRE, NLY.PRC, ABR.PRB, CYS.PRB etc.) keren het dividend/rente per kwartaal uit. Via de site www.cefconnect.com/ kun je makkelijk zien of je voor de CEF een premium of discount betaalt ten opzichte van de intrinsieke waarde. Ik haal de meeste ideeen van de welbekende site Seeking Alpha.
Ongeveer een kwart van mijn portefeuille in perps zie hieronder, daarnaast 15% in trackers en de rest in voornamelijk NL aandelen (ING, Shell, Ahold, Whv, etc) met geschreven lange calls. 5.5% RBS - 1% 6% Achmea - 4% 6.5% Rabo cert - 5.5% VAR Aegon - 4% 1.506% Aegon - 5.5% 9% Delta lloyd - 2% VAR ING Perp II - 1% 9% SR lev - 2% Ik zie overigens een hoop perps langs komen die niet beschikbaar zijn bij mijn bank, waar zitten jullie?
Heb ongeveer 60% op spaarrek. staan. (tijdelijk) Wacht goed moment af om bij te kopen. Verder Aareal 7,125% Cys. Inv. Pref. CYS.PRB Eurocomm. OG Wells Fargo Pref Stocks. ETF Aegon 4,156% Aegon 5,185% ASR 5% NIBC feb40 NN 4,5% Santander 5,75% SRLev 9% Dollar niet afgedekt. Ga nog wat US REITS en Prefs kopen. Bij Berendien gespiekt. Morgen maar eens wat stukken in New York kopen. @phoen1x: Zit uitsluitend nog bij DeGiro.
Principal Real Estate Income Fund, Annaly Capital, Prospect Capital, Voya Prime Rate Trust, ING Perp II
Mijn portefeuille: 57% CLO fondsen: Blackstone/GSO Loan Financing, Carador, Volta en OXLC (die laatste een klein beetje). 16% High yield obligaties: HYLD. 7% Commodities: New City Energy en GLD calls. 12% Leveraged ETN's: CEFL en MORL. 5% Perpetuals en prefs: BA Finance, NLY-PC en CMO-PE. 2% Diversen (aircraft leasing): DPA. Tweederde van de assets is in dollars en 52% daarvan is nu afgedekt. Het rendement over 2016 was 12,4% en dat was grotendeels (10%) rente en dividend.
Ik ben op deze koersen nog wat vastgoedaandelen aan het sprokkelen. Een keurig dividendrendement in combinatie met een mogelijke prijsindexering van de huren in geval de inflatie stijgt, lijken me ruim opwegen tegen het risico van een verder stijgende rente. De neerwaartse risico's lijken me in verband met de stijgende winkelverkopen beperkt. Long vastgoed dus, zeker op deze niveaus.
Aantal posts per pagina:
20
50
100
Direct naar Forum
-- Selecteer een forum --
Koffiekamer
Belastingzaken
Beleggingsfondsen
Beursspel
BioPharma
Daytraders
Garantieproducten
Opties
Technische Analyse
Technische Analyse Software
Vastgoed
Warrants
10 van Tak
4Energy Invest
Aalberts
AB InBev
Abionyx Pharma
Ablynx
ABN AMRO
ABO-Group
Acacia Pharma
Accell Group
Accentis
Accsys Technologies
ACCSYS TECHNOLOGIES PLC
Ackermans & van Haaren
ADMA Biologics
Adomos
AdUX
Adyen
Aedifica
Aegon
AFC Ajax
Affimed NV
ageas
Agfa-Gevaert
Ahold
Air France - KLM
Airspray
Akka Technologies
AkzoNobel
Alfen
Allfunds Group
Allfunds Group
Almunda Professionals (vh Novisource)
Alpha Pro Tech
Alphabet Inc.
Altice
Alumexx ((Voorheen Phelix (voorheen Inverko))
AM
Amarin Corporation
Amerikaanse aandelen
AMG
AMS
Amsterdam Commodities
AMT Holding
Anavex Life Sciences Corp
Antonov
Aperam
Apollo Alternative Assets
Apple
Arcadis
Arcelor Mittal
Archos
Arcona Property Fund
arGEN-X
Aroundtown SA
Arrowhead Research
Ascencio
ASIT biotech
ASMI
ASML
ASR Nederland
ATAI Life Sciences
Atenor Group
Athlon Group
Atrium European Real Estate
Auplata
Avantium
Axsome Therapeutics
Azelis Group
Azerion
B&S Group
Baan
Ballast Nedam
BALTA GROUP N.V.
BAM Groep
Banco de Sabadell
Banimmo A
Barco
Barrick Gold
BASF SE
Basic-Fit
Basilix
Batenburg Beheer
BE Semiconductor
Beaulieulaan
Befimmo
Bekaert
Belgische aandelen
Beluga
Beter Bed
Bever
Binck
Biocartis
Biophytis
Biosynex
Biotalys
Bitcoin en andere cryptocurrencies
bluebird bio
Blydenstijn-Willink
BMW
BNP Paribas S.A.
Boeing Company
Bols (Lucas Bols N.V.)
Bone Therapeutics
Borr Drilling
Boskalis
BP PLC
bpost
Brand Funding
Brederode
Brill
Bristol-Myers Squibb
Brunel
C/Tac
Campine
Canadese aandelen
Care Property Invest
Carmila
Carrefour
Cate, ten
CECONOMY
Celyad
CFD's
CFE
CGG
Chinese aandelen
Cibox Interactive
Citygroup
Claranova
CM.com
Co.Br.Ha.
Coca-Cola European Partners
Cofinimmo
Cognosec
Colruyt
Commerzbank
Compagnie des Alpes
Compagnie du Bois Sauvage
Connect Group
Continental AG
Corbion
Core Labs
Corporate Express
Corus
Crescent (voorheen Option)
Crown van Gelder
Crucell
CTP
Curetis
CV-meter
CVC Capital Partners
Cyber Security 1 AB
Cybergun
D'Ieteren
D.E Master Blenders 1753
Deceuninck
Delta Lloyd
DEME
Deutsche Cannabis
DEUTSCHE POST AG
Dexia
DGB Group
DIA
Diegem Kennedy
Distri-Land Certificate
DNC
Dockwise
DPA Flex Group
Draka Holding
DSC2
DSM
Duitse aandelen
Dutch Star Companies ONE
Duurzaam Beleggen
DVRG
Ease2pay
Ebusco
Eckert-Ziegler
Econocom Group
Econosto
Edelmetalen
Ekopak
Elastic N.V.
Elia
Endemol
Energie
Energiekontor
Engie
Envipco
Erasmus Beursspel
Eriks
Esperite (voorheen Cryo Save)
EUR/USD
Eurobio
Eurocastle
Eurocommercial Properties
Euronav
Euronext
Euronext
Euronext.liffe Optiecompetitie
Europcar Mobility Group
Europlasma
EVC
EVS Broadcast Equipment
Exact
Exmar
Exor
Facebook
Fagron
Fastned
Fingerprint Cards AB
First Solar Inc
FlatexDeGiro
Floridienne
Flow Traders
Fluxys Belgium D
FNG (voorheen DICO International)
Fondsmanager Gezocht
ForFarmers
Fountain
Frans Maas
Franse aandelen
FuelCell Energy
Fugro
Futures
FX, Forex, foreign exchange market, valutamarkt
Galapagos
Gamma
Gaussin
GBL
Gemalto
General Electric
Genfit
Genmab
GeoJunxion
Getronics
Gilead Sciences
Gimv
Global Graphics
Goud
GrandVision
Great Panther Mining
Greenyard
Grolsch
Grondstoffen
Grontmij
Guru
Hagemeyer
HAL
Hamon Groep
Hedge funds: Haaien of helden?
Heijmans
Heineken
Hello Fresh
HES Beheer
Hitt
Holland Colours
Homburg Invest
Home Invest Belgium
Hoop Effektenbank, v.d.
Hunter Douglas
Hydratec Industries (v/h Nyloplast)
HyGear (NPEX effectenbeurs)
HYLORIS
Hypotheken
IBA
ICT Automatisering
Iep Invest (voorheen Punch International)
Ierse aandelen
IEX Group
IEX.nl Sparen
IMCD
Immo Moury
Immobel
Imtech
ING Groep
Innoconcepts
InPost
Insmed Incorporated (INSM)
IntegraGen
Intel
Intertrust
Intervest Offices & Warehouses
Intrasense
InVivo Therapeutics Holdings Corp (NVIV)
Isotis
JDE PEET'S
Jensen-Group
Jetix Europe
Johnson & Johnson
Just Eat Takeaway
Kardan
Kas Bank
KBC Ancora
KBC Groep
Kendrion
Keyware Technologies
Kiadis Pharma
Kinepolis Group
KKO International
Klépierre
KPN
KPNQwest
KUKA AG
La Jolla Pharmaceutical
Lavide Holding (voorheen Qurius)
LBC
LBI International
Leasinvest
Logica
Lotus Bakeries
Macintosh Retail Group
Majorel
Marel
Mastrad
Materialise NV
McGregor
MDxHealth
Mediq
Melexis
Merus Labs International
Merus NV
Microsoft
Miko
Mithra Pharmaceuticals
Montea
Moolen, van der
Mopoli
Morefield Group
Mota-Engil Africa
MotorK
Moury Construct
MTY Holdings (voorheen Alanheri)
Nationale Bank van België
Nationale Nederlanden
NBZ
Nedap
Nedfield
Nedschroef
Nedsense Enterpr
Nel ASA
Neoen SA
Neopost
Neovacs
NEPI Rockcastle
Netflix
New Sources Energy
Neways Electronics
NewTree
NexTech AR Solutions
NIBC
Nieuwe Steen Investments
Nintendo
Nokia
Nokia OYJ
Nokia Oyj
Novacyt
NOVO-NORDISK AS
NPEX
NR21
Numico
Nutreco
Nvidia
NWE Nederlandse AM Hypotheek Bank
NX Filtration
NXP Semiconductors NV
Nyrstar
Nyxoah
Océ
OCI
Octoplus
Oil States International
Onconova Therapeutics
Ontex
Onward Medical
Onxeo SA
OpenTV
OpGen
Opinies - Tilburg Trading Club
Opportunty Investment Management
Orange Belgium
Oranjewoud
Ordina Beheer
Oud ForFarmers
Oxurion (vh ThromboGenics)
P&O Nedlloyd
PAVmed
Payton Planar Magnetics
Perpetuals, Steepeners
Pershing Square Holdings Ltd
Personalized Nursing Services
Pfizer
Pharco
Pharming
Pharnext
Philips
Picanol
Pieris Pharmaceuticals
Plug Power
Politiek
Porceleyne Fles
Portugese aandelen
PostNL
Priority Telecom
Prologis Euro Prop
ProQR Therapeutics
PROSIEBENSAT.1 MEDIA SE
Prosus
Proximus
Qrf
Qualcomm
Quest For Growth
Rabobank Certificaat
Randstad
Range Beleggen
Recticel
Reed Elsevier
Reesink
Refresco Gerber
Reibel
Relief therapeutics
Renewi
Rente en valuta
Resilux
Retail Estates
RoodMicrotec
Roularta Media
Royal Bank Of Scotland
Royal Dutch Shell
RTL Group
RTL Group
S&P 500
Samas Groep
Sapec
SBM Offshore
Scandinavische (Noorse, Zweedse, Deense, Finse) aandelen
Schuitema
Seagull
Sequana Medical
Shurgard
Siemens Gamesa
Sif Holding
Signify
Simac
Sioen Industries
Sipef
Sligro Food Group
SMA Solar technology
Smartphoto Group
Smit Internationale
Snowworld
SNS Fundcoach Beleggingsfondsen Competitie
SNS Reaal
SNS Small & Midcap Competitie
Sofina
Softimat
Solocal Group
Solvac
Solvay
Sopheon
Spadel
Sparen voor later
Spectra7 Microsystems
Spotify
Spyker N.V.
Stellantis
Stellantis
Stern
Stork
Sucraf A en B
Sunrun
Super de Boer
SVK (Scheerders van Kerchove)
Syensqo
Systeem Trading
Taiwan Semiconductor Manufacturing Company (TSMC)
Technicolor
Tele Atlas
Telegraaf Media
Telenet Groep Holding
Tencent Holdings Ltd
Tesla Motors Inc.
Tessenderlo Group
Tetragon Financial Group
Teva Pharmaceutical Industries
Texaf
Theon International
TherapeuticsMD
Thunderbird Resorts
TIE
Tigenix
Tikkurila
TINC
TITAN CEMENT INTERNATIONAL
TKH Group
TMC
TNT Express
TomTom
Transocean
Trigano
Tubize
Turbo's
Twilio
UCB
Umicore
Unibail-Rodamco
Unifiedpost
Unilever
Unilever
uniQure
Unit 4 Agresso
Univar
Universal Music Group
USG People
Vallourec
Value8
Value8 Cum Pref
Van de Velde
Van Lanschot
Vastned
Vastned Retail Belgium
Vedior
VendexKBB
VEON
Vermogensbeheer
Versatel
VESTAS WIND SYSTEMS
VGP
Via Net.Works
Viohalco
Vivendi
Vivoryon Therapeutics
VNU
VolkerWessels
Volkswagen
Volta Finance
Vonovia
Vopak
Warehouses
Wave Life Sciences Ltd
Wavin
WDP
Wegener
Weibo Corp
Wereldhave
Wereldhave Belgium
Wessanen
What's Cooking
Wolters Kluwer
X-FAB
Xebec
Xeikon
Xior
Yatra Capital Limited
Zalando
Zenitel
Zénobe Gramme
Ziggo
Zilver - Silver World Spot (USD)
Indices
AEX
904,21
+0,51%
EUR/USD
1,0781
+0,30%
FTSE 100
8.381,35
+0,33%
Germany40^
18.721,40
+0,19%
Gold spot
2.346,90
+0,03%
NY-Nasdaq Composite
16.346,27
+0,27%
Stijgers
Dalers