Ontvang nu dagelijks onze kooptips!
word abonnee
sluiten ✕
PostNL: buy the dip!
Categorie: Beurs vandaag
Door
op maandag 8 mei 2017
Views: 10.204
Meld u aan voor de dagelijkse Beursupdate
Dagelijks een update van het laatste beursnieuws en beleggingskansen in uw mailbox!
PostNL: buy the dip?If you dare!
Denk het niet..... no buy.
EUR0,25 dividend over 2017 is de verwachting van 9 analisten
Accuboor schreef op 8 mei 2017 12:25 :
EUR0,25 dividend over 2017 is de verwachting van 9 analisten
Is toch bijna 6% rendement tegen de huidige koers. Het kan slechter...
PNL stond een jaar geleden op betere cijfers en nog wel kans op overname op 3,65. Ben voor dit bedrijf, maar een vruchtbare investering zal het niet snel worden ben ik bang.
erjee-ff schreef op 8 mei 2017 12:35 :
[...]
Is toch bijna 6% rendement tegen de huidige koers. Het kan slechter...
Klopt. Heb zelf midden maart de volgende dividendprognose gemaakt tm 2020, ook niet onaardig beeld...
Accuboor schreef op 8 mei 2017 12:45 :
[...]
Klopt. Heb zelf midden maart de volgende dividendprognose gemaakt tm 2020, ook niet onaardig beeld...
Dank je. Wel vraagje, hoe/waarmee wordt de obligatie afgelost?
erjee-ff schreef op 8 mei 2017 13:11 :
[...]
Dank je.
Wel vraagje, hoe/waarmee wordt de obligatie afgelost?
PostNL heeft momenteel 68mln meer cash dan uitstaande schulden (net debt van MINUS EUR68mln). Dit sinds midden 2016 toen ze de laatste 14,3% in TNT verkochten voor EUR643mln. Met deze cash kunnen ze de 2 eurobonds geheel aflossen in 2017 en 2018. De wegvallende rentekosten boosten het dividend sowieso naar EUR0,30 zonder enige resultaatverbetering bij PostNL richting 2020 (welke wel verwacht wordt). Dit is mi een dividendcanon.
Die marginale (en tegenvallende) omzetstijging komt ook nog voort uit het feit dat er 25 mln extra omzet in zit vanwege gedane overnames in Duitsland. Gekochte omzet dus. Dit verbloemd het beeld en was een slimme en vooruitziende zet vh management. Blijkbaar trappen IEX analisten erin want die noemen dit niet. En dus werkt de truc van Herna.
Welke DIP? PostNL staat alleen op deze hoogte omdat ze een overnamebod hebben gehad van de belgen, deze is dan wel niet doorgegaan maar het aandeel is niet naar zijn oorspronkelijke stand terug gevallen. Dat betekent dat met neergaande cijfers het aandeel ver overgewaardeerd is. buy the dip, alleen als PostNL weer op het nivo van Jul 2016 komt, of erger nog nivo van 1 april 2013. Je vraagt je af waar al dat geld is gebleven van de verkoop van TNT.. Slecht management, nee beter wachten dan nu kopen..
Het was voor de aandeelhouders vele malen beter geweest dat Postnl het bod van de Belgen had geaccepteerd. Maar helaas die bits van Herna wil eerst haar platina afscheidsbonus regelen. Eigen belang van Herna gaat voor de aandeelhouders.
@1356mo Inderdaad, het was voor de aandeelhouders veel beter geweest. Misschien voor het personeel ook wel. Maar Herna besloot anders, met hulp van ome Henk. Er is een reden waarom Causeway vondt dat het aandeel "uninvestable" is.
erjee-ff schreef op 8 mei 2017 12:35 :
[...]
Is toch bijna 6% rendement tegen de huidige koers. Het kan slechter...
Inderdaad. De koers kan bij elke kwartaalrapportage 6 % zakken, zoals vandaag...
Wanneer komt het dividend dit jaar? Verkoop ik hem daarna. Ga ik er Pharming en Sif voor terugkopen; veel meer groei te verwachten.
Aantal posts per pagina:
20
50
100